Hyresbetalning

Med hyresbetalningar avses betalningar där leasetagaren enligt hyresavtalet måste betala en fast fast månadshyra för att använda tillgången till leasegivaren som är ägaren till en sådan tillgång och tillgången i allmänhet tas tillbaka av ägaren efter utgången av leasingperioden.

Vad är hyresbetalning?

Uttrycket ”Leasingbetalning” är analogt med hyresbetalningen. Det hänvisar till den betalning som gjorts enligt avtalat avtal mellan leasegivaren och leasetagaren för att bevilja användning av en tillgång. Det kan inkludera fastigheter, utrustning eller andra anläggningstillgångar under en viss period.

Komponenter i hyresbetalning

Beräkningen av hyresbetalningen beror på tre komponenter, som är avskrivningsavgift, finansavgift och moms. Låt oss nu titta på var och en av komponenterna separat:

# 1 - Avskrivningsavgift

Avskrivningsavgiften är analog med den huvudsakliga betalningen av ett lån. Det är vad leasetagaren betalar leasegivaren för tillgångens värdeförlust, som fördelas över hyresavtalet eller den tid under vilken leasetagaren kommer att använda tillgången. Avskrivningsavgiften uttrycks som lika periodisk betalning som härleds genom att dividera den totala avskrivningen med leasingperioden enligt nedan,

• Nettokapitaliserad kostnad är tillägget av försäljningspriset, eventuella ytterligare återförsäljaravgifter, skatter som inte betalas i förskott och utestående lånesaldon (om sådana finns) minus eventuell handpenning och rabatter.
• Restvärde är tillgångens återförsäljningsvärde i slutet av leasingavtalet.
• Hyresperioden är hyreskontraktets längd (vanligtvis i månader).

# 2 - Finansavgift

Finansieringsavgiften är analog med räntebetalningen på lån, och det är vad hyrestagaren betalar leasegivaren för att använda sina pengar. Man bör komma ihåg att finansieringsavgifterna betalas av den totala avskrivningen och restvärdet. Finansavgiften representeras matematiskt enligt nedan,

Pengefaktorn kan beräknas utifrån den räntesats som nämns i hyresavtalet som matematiskt uttrycks som visas nedan,

# 3 - Moms

Det är den statliga eller lokala skatten som tas ut av försäljningspriset. Det betalas vanligtvis vid tidpunkten för undertecknandet av leasingavtalet som en del av beloppet "förfaller vid leasingavtalet". Det uttrycks matematiskt som nedan,

Hyresbetalningsformel

Formeln för hyresbetalning härleds genom att lägga till avskrivningsavgiften, finansavgiften och momsen som matematiskt representeras som,

Beräkning av hyresbetalning med exempel

Låt oss se några enkla exempel på hyresbetalningen för att förstå det bättre.

Du kan ladda ner denna Excel-mall för leasingbetalningar här - Excel-mall för leasingbetalning

Låt oss ta exemplet med John, som planerar att köpa en bil på leasing. Hyresavtalet kommer att vara för en period av 36 månader och debiteras en årlig ränta på 6%. John lyckades förhandla försäljningspriset till 26 000 $ med en utbetalning på 4 000 $ och ett utestående lånesaldo på 5 000 $. Bilen förväntas ha ett restvärde på $ 16 500 vid slutet av 36 månader framöver. Tillämplig moms är 5%. Bestäm den månatliga hyresbetalningen för John.

Nettokapitaliserad kostnad

Nettokapitaliserad kostnad kan beräknas med formeln nedan som,

Nettokapitaliserad kostnad = förhandlat försäljningspris - handpenning + utestående lån

= 26 000 dollar - 4 000 dollar + 5 000 dollar

Nettokapitaliserad kostnad = $ 27.000

Avskrivningsavgift

Avskrivningsavgift = (nettokapitaliserad kostnad - restvärde) / hyresperiod

= ($ 27 000 - $ 16 500) / 36

Avskrivningsavgift = 291,67 $

Pengarfaktor

Money Factor = Ränta / 24

= 6% / 24

Pengarfaktor = 0,0025

Finansieringsavgift

Finansieringsavgift = (nettokapitaliserad kostnad + restvärde) * Pengefaktor

= (27 000 $ + 16 500 $) * 0,0025

Finansieringsavgift = 108,75 $

Moms

Moms = (Avskrivningsavgift + Finansavgift) * Moms

= (291,67 $ + 108,75 $) * 5%

Moms = $ 20,02

Månatlig hyresbetalning

Därför kan beräkning av månadshyresbetalning göras med nedanstående formel som,

Månatlig leasingavgift Beräkning = Avskrivningsavgift + Finansavgift + Moms

= 291,67 $ + 108,75 $ + 20,02 $

Månadshyresbetalning = 420,44 $

Därför måste John betala en månatlig hyresbetalning på 420,44 $.

Fördelar

Låt oss nu titta på några av fördelarna med leasingavtal:

• Kontantutflödet eller leasingbetalningarna är fördelade över leasingavtalets löptid, vilket eliminerar bördan med en engångs betydande kontantutbetalning. Det hjälper oerhört likviditetspositionen för ett företag och underlättar trycket på kassaflödesprofilen.
• Genom att välja leasingöverinvestering i en tillgång frigör ett företag kapitalet som kan användas för att finansiera andra affärsbehov.
• I ett operationellt leasingavtal behandlas leasingavtalet annorlunda än skulder eftersom det klassificeras som en skuld utanför balansräkningen och som sådan inte visas i balansräkningen. Det finansiella leasingavtalet erbjuder dock inte denna fördel.
• Leasing kan vara ett lönsamt alternativ för företag som arbetar i branscher som är utsatta för risken för föråldrad teknik. Genom leasing skyddar ett företag sig från risken att investera i en teknik som sannolikt blir föråldrad.

Nackdelar

Låt oss nu titta på några av nackdelarna med hyresbetalning:

• I händelse av ett hyresavtal för tillgångar som mark, berövas verksamheten någon uppskattningsfördel i tillgångens värde.
• Leasingkostnaderna krymper ett företags nettoresultat utan någon värdestegring, vilket så småningom resulterar i begränsad avkastning för aktieägarna.
• I händelse av ett operationellt leasingavtal upptäcks inte leasingavtalet som en del av ett företags balansräkning. De flesta investerare anser dock att det är en långfristig skuld och som sådan justerar värderingen av verksamheten därefter.
• I händelse av operationell leasing har inte leasetagaren möjlighet att äga tillgången i slutet av leasingperioden trots. I händelse av ett finansiellt leasingavtal ges dock leasetagaren möjlighet att köpa tillgången under förutsättning att restvärdet betalas.

Slutsats

Man kan därför dra slutsatsen att leasingfinansiering är lämplig för företag som inte har för avsikt att finansiera sina tillgångsköp genom skuld eller lån för att minska CAPEX: s börda. Vidare fungerar hyresbetalningarna bäst för företag i branscher som är mottagliga för föråldrad teknik. Å andra sidan är det också fördelaktigt för investerare som vill investera sina pengar effektivt utan att delta i verksamheten och tjäna ränta.