Insättningsintyg (CD)

Definition av insättningsintyg

Insättningsintyg (CD) är ett penningmarknadsinstrument som utfärdas av en bank för att samla in pengar från den sekundära penningmarknaden. Det utfärdas för en viss period för en fast summa pengar med en fast räntesats. Det är ett arrangemang mellan insättaren av pengar och banken.

CD ges i dematerialiserad form. Det insatta beloppet kan inte tas ut förrän förfallodagen. Om det dras tillbaka under insättningsperioden måste tidig uttagsstraff betalas. Vid förfallodagen kommer kapitalbeloppet och räntan på detsamma att vara tillgängliga för uttag, insättaren måste besluta om åtgärden på det mogna beloppet.

Typer av insättningsintyg (CD)

  • # 1 - Liquid eller “No penalty” CD - Liquid CD gör det möjligt för insättaren att ta ut pengarna under tiden utan betalning av någon tidig uttagsstraff. Det är tillräckligt flexibelt för att flytta medlen från en CD till en CD med högre betalning. Liquid Certificate of Deposit betalar mindre ränta jämfört med standard CD-skivan.
  • # 2 - Bump-Up CD - Bump-Up CD ger fördelen som en flytande CD. Om CD-räntorna stiger efter att du har köpt en CD, ger Bump-up CD en möjlighet att byta till CD med hög ränta. För att utöva detta alternativ måste insättaren informera samma bank i förväg. Bump up CD betalar också lägre ränta jämfört med Standard CD
  • # 3 - Step-Up CD - Step-up-CD: n fungerar med en regelbundet planerad räntehöjning så att insättaren inte får betalt med den lägre räntan som är fast vid CD-öppnandet. En höjning av räntan kan få effekt med sex månader, nio månader eller till och med ett år vid långvarig CD.
  • # 4 - Brokered CD - Brokered Deposit of Deposit säljs på mäklarkonton. Denna CD kan köpas från olika banker och kan förvaras på ett ställe istället för att öppna ett bankkonto och köpa CD: n. Denna CD erbjuder bättre priser men risken är mer i detta jämfört med en vanlig CD.
  • # 5 - Jumbo CD -  I Jumbo CD är minsta balans mycket hög jämfört med den vanliga. Det är säkert att parkera en stor summa eftersom samma är FDIC-försäkrad, och räntorna är också höga på denna CD.

Funktioner i insättningsintyget (CD)

  1. Behörighet - Schemalagda affärsbanker / finansinstitut kan utfärda ett insättningsintyg. CD utfärdas av banken till individer, fonder, fonder, företag etc.
  2. Löptid - CD-skivor utfärdas av schemalagda affärsbanker under en period som sträcker sig från 7 dagar till ett år. För finansinstitut varierar perioden från ett år till tre år.
  3. Överförbarhet - CD-skivor som är i fysisk form kan överföras till genom godkännande och leverans. CD-skivor i dematerialiserad form kan överföras som alla andra dematerialiserade värdepapper.
  4. Lån mot CD - CD-skivor har ingen inlåningsperiod så banker beviljar inte lån mot dem. Banker kan inte ens återköpa insättningsintyg före förfall. Bankerna måste ta hänsyn till det lagstadgade likviditetsförhållandet (SLR) och kassareservkvoten (CRR) på CD-emissionskursen.

Exempel på insättningsintyg

Nedan följer exemplen på depositionsbeviset (CD):

Du kan ladda ner Excel-mall för insättning här - Certificate of Deposit Excel-mall

Exempel nr 1

Joe investerade 5 000 dollar i CD med banken till en fast ränta på 5% och löptid på 5 år. Retur- och förfallsvärdet för CD beräknas enligt nedan:

Så huvudbeloppet är 5 000 dollar och löptiden är 6 381 dollar. Avkastningen på CD under 5 år är $ 1 381.

Exempel 2

Tom investerade 10 000 dollar i CD med banken till en fast ränta på 5% och löptid på 5 år. Han beslutar att ta ut pengarna före förfall i slutet av år 3. Den tidiga uttagsstraffen är 6 månaders ränta.

I det här fallet är den investerade kapitalet 10 000 dollar och löptiden vid slutet av år 3 är 11 576 dollar. Den totala avkastningen för perioden är 1 576 dollar. Eftersom Tom tar ut pengar före förfalleperioden måste han betala en tidig uttagsstraff på $ 276 (6 månaders ränta).

Fördelar med depositionsbevis (CD)

  • Risken är mindre på CD jämfört med andra penningmarknadsinstrument som aktier, obligationer etc. eftersom de insatta pengarna är säkra hos bankiren.
  • CD ger bättre avkastning för det insatta beloppet än de traditionella insättningssystemen.
  • Alternativet efter förfallodag ges till insättaren för att använda sina medel som att överföra CD: n till en ny CD, överföra pengarna till ett annat konto i den banken eller ta ut förfallspengarna och de kan överföras till ett annat bankkonto eller check kan tas emot för pengarna.

Nackdelar med depositionsbevis (CD)

  • Det är inte en likvid tillgång eftersom medlen blockeras under en fast varaktighet och eventuell återbetalning av insättning före förfalleperioden är endast möjlig om den tidiga uttagsstraffen betalas.
  • Dess avkastning är mindre än aktier, obligationer osv under en tidsperiod.
  • Räntan är fast och varierar inte beroende på inflation / marknadsscenario och ger inte effekt på förändringar i räntorna under tiden.

Slutsats

CD är en av de säkra och höga avkastningen. Om insättaren har bra pengar, och detsamma inte krävs för någon användning inom en snar framtid, kan detsamma investeras i CD eftersom det ger högre ränta än de traditionella bankinsättningarna, och det är säkrare jämfört med de andra penningmarknadsinstrumenten . De blockerade pengarna kan också tas ut vid betalning av böter.

Banker utfärdar CD endast när inkommande insättningar i banken minskar medan det finns en hög efterfrågan på lån och krediter. CD-skivor kostar banken mer än de traditionella insättningarna, så den utfärdas endast när det finns likviditetsproblem på marknaden.