Tryck ner redovisningen

Vad är Push Down Accounting?

Push down-redovisning är metoden med vilken förvärvarens redovisningsgrund med avseende på de övertagna tillgångarna och skulderna trycks ner till den förvärvade boken. Den förvärvade boken justeras också för att återspegla värdet på dess tillgångar och skulder som beaktas i förvärvarens koncernredovisning, dvs. det bokförda värdet av det förvärvade företagets tillgångar och skulder skulle justeras till deras verkliga värden enligt den förvärvarens bedömning.

ASU 2014-17 ger vägledning om tillämpningen av pushdown-redovisning.

När ska jag använda Pushdown Accounting?

Den förvärvade kan välja att ansöka om att trycka ned redovisningen närhelst ett företag får kontroll över det. Enligt riktlinjerna i ASC 810 Consolidation sägs ett företag ha fått kontroll när det

  • direkt eller indirekt förvärvar mer än 50% av rösträtten (rösträttsmodell),
  • blir den främsta mottagaren av en enhet med rörlig ränta (modell för rörlig ränta), eller
  • en annan kontroll överförs genom ett avtal, etc.

Sådana händelser där en annan enhet får kontroll över det förvärvade kallas '' förändring av kontrollhändelser '' i ASU 2014-17.

  • Möjligheten att ansöka om nedräkning av redovisning gäller inte situationer där förvärvaren inte får 'kontroll' av det förvärvade företaget inom de parametrar för kontroll som definieras i ASC 810, vilket resulterar i att transaktionen skulle ligga utanför ramen för ASC 805 också.
  • Till exempel skulle förvärvsredovisning och därmed push down-redovisning inte tillämpas vid förvärv av tillgångar eller grupp av tillgångar som inte utgör ett företag, vid bildande av joint ventures etc.
  • För att en förvärvad ska kunna ansöka om att trycka ned redovisningen är det dock inte en förutsättning att förvärvaren ska tillämpa förvärvsredovisning. Om till exempel ett investeringsföretag förvärvar kontroll över det förvärvade kan det hända att investeringsbolaget inte är skyldigt att tillämpa förvärvsredovisning enligt ASC 805, men ändå kan det förvärvade företaget välja att ansöka om att trycka ned redovisningen så länge som en kontrollförändring händelse existerar.
  • Varje dotterföretag till det förvärvade företaget (dvs. nedstigande dotterbolag) som konsolideras av förvärvaren i dess koncernredovisning kan välja att trycka ned redovisningen i sina separata finansiella rapporter oavsett om den förvärvade väljer att tillämpa samma.

Alternativ att tillämpa Push Down Accounting

En enhet har valet att ansöka om att trycka ned redovisningen varje gång en kontrollhändelse inträffar. Till exempel förvärvades enhet A av enhet B i januari 20 × 7. Enhet A förvärvas vidare av enhet C i januari 20 × 8. Följande alternativ är tillgängliga för enhet A.

  • Därför utgör varje kontrollhändelse en ny möjlighet för den förvärvade att välja att tillämpa eller inte ansöka om att trycka ned redovisningen. När en enhet väljer att ansöka om att trycka ned redovisningen till en specifik förändring av kontrollhändelsen kan beslutet dock inte återkallas.
  • En förvärvad som inte tillämpar pushdown-redovisning innan de finansiella rapporterna utfärdas eller är tillgängliga för utfärdande kan tillämpa samma under en efterföljande period genom att behandla den som en ändring av redovisningsprincipen. Detta innebär att det förvärvade företaget skulle behöva tillämpa pushdown-redovisning i efterhand från förvärvsdagen om det anser att pushdown-redovisning skulle vara en mer relevant redovisningsmetod.
  • Alla upplysningar som måste göras vid en ändring av redovisningsprincipen bör också göras.

Mätning av poster under Push Down Accounting

  • Om ett företag väljer att tillämpa pushdown-redovisning ska det förvärvade företagets separata finansiella rapporter justeras för att återspegla den nya redovisningsgrund som antagits av förvärvaren för att mäta identifierbara tillgångar och förvärvade skulder.
  • Om den förvärvaren inte är skyldig att följa förvärvsredovisningen, bör den förvärvade justera sina böcker för att återspegla de belopp till vilka förvärvaren skulle ha redovisat de förvärvade tillgångarna och de övertagna skulderna om den hade tillämpat förvärvsredovisning.
  • Eftersom det förvärvade företaget i redovisningsändamål betraktas som en ny rapporterande enhet för redovisningsändamål elimineras det förvärvade företagets balanserade vinstmedel. Justeringsbeloppet för att bringa det förvärvade företagets bokförda värde till verkligt värde redovisas i det förvärvade tilläggets inbetalda kapital.

# 1 - Goodwill

  • Goodwill som uppkommer vid tillämpningen av ASC 805 i förvärvarens koncernredovisning kommer att redovisas i det förvärvade företagets separata finansiella rapporter under pushdown-redovisning.
  • Förvärvaren är skyldig att tilldela den goodwill den redovisar olika rapporteringsenheter som drar nytta av synergierna vid förvärvet.
  • Som ett resultat kan det hända att den goodwill som tilldelats den förvärvade i förvärvarens koncernredovisning kanske inte motsvarar den mängd goodwill som trycks ner till förvärvarens fristående finansiella rapporter.
  • Pushdown-redovisning en gång vald för en förändring i kontrollhändelse måste tillämpas på alla tillgångsposter och skulder som redovisas av förvärvaren som en del av transaktionen. Partiell tillämpning av pushdown-redovisning är inte tillåten.

# 2 - Exempel

Enhet B förvärvar enhet A i en transaktion som resulterar i goodwill på 100 miljoner dollar enligt ASC 805. Enhet B uppskattar den relativa nyttan av sina olika rapporteringsenheter från synergierna vid förvärvet och fördelar goodwill enligt följande:

  1. Rapporteringsenhet nr 1 - 25 miljoner dollar
  2. Rapporteringsenhet nr 2 - 10 miljoner dollar
  3. Rapporteringsenhet nr 3 - $ 65 (avser enhet A)

Därför tilldelades enhet B en goodwill på $ 65 till enhet A i sina koncernredovisningar. Enhet A är dock skyldig att redovisa hela mängden goodwill på 100 miljoner dollar i sina separata finansiella rapporter samtidigt som han använder redovisningsredovisning.

# 3 - Vinst på fyndköp

Om tillämpningen av ASC 805 resulterar i att vinst på förvärv redovisas i förvärvarens böcker, bör den förvärvade inte redovisa detsamma i sina separata finansiella rapporter. Istället justeras beloppet av förvärvsvinsten mot det förvärvade tilläggskapitalet.

# 4 - Transaktionskostnader

Transaktionskostnader som förvärvaren drabbar för att genomföra förvärvet pressas inte ner till det förvärvade.

# 5 - Förvärvsrelaterade skulder

Varje skuld som förvärvaren uppkommer och redovisar i processen för förvärvet ska redovisas av den förvärvade endast om den förvärvade har en skyldighet att reglera skulden eller är solidariskt skyldig att reglera skulden tillsammans med förvärvaren.     

# 6 - Upplysningar

Eftersom pushdown-redovisning resulterar i antagandet av en ny redovisningsgrund, är det förvärvade företaget skyldigt att separat redovisa de finansiella resultaten och uttalandena för perioden före förvärvet och perioden efter förvärvet, åtskilda av en vertikal svart linje.

Den förvärvade bör också avslöja grunden för tillämpning av pushdown-redovisning och annan relevant information för att göra det möjligt för användare av finansiella rapporter att utvärdera effekten av att använda pushdown-redovisning på förvärvarens separata finansiella rapporter. Några av relevant information som ska avslöjas inkluderar:

  • Förvärvarens namn och beskrivning,
  • Beskrivning av hur förvärvaren fick kontroll över det förvärvade
  • Datum för förvärvande
  • Verkligt värde för förvärvstidpunkten av den ersättning som förvärvaren överfört
  • Belopp redovisade av det förvärvade företaget för varje större klass av tillgångar och skulder till följd av tillämpning av pushdown-redovisning per förvärvsdagen
  • Kvalitativ beskrivning av de faktorer som bidrar till goodwill, inklusive förväntade synergier, immateriella tillgångar som inte är kvalificerade för redovisning och andra faktorer. I händelse av en förvärvsvinst ska den förvärvade ange skälet till varför transaktionen resulterade i igen och det belopp av vinst som redovisas i det förvärvade företagets ytterligare inbetalda kapital
  • Information som är relevant för användare av finansiella rapporter för att utvärdera de finansiella effekterna av de justeringar som gjorts som en del av pushdown-redovisningen.

Exempel på Push Down Accounting

Enhet B förvärvade en 100% andel i enhet A för 800 miljoner dollar. Enhet A väljer att tillämpa redovisningsredovisning i sina separata finansiella rapporter. Verkligt värde på Entity A: s förvärvade identifierbara tillgångar uppgick till 800 miljoner dollar och det verkliga värdet på de förvärvade skulderna var 150 miljoner dollar vid förvärvet. Bokfört värde på de identifierbara tillgångarna i enhet A vid förvärvstidpunkten är $ 700 och värdet på antagna skulder är $ 100 miljoner. Det gemensamma beståndet av enhet A vid förvärvstidpunkten var 100 miljoner dollar, ytterligare inbetalt kapital var 200 miljoner dollar och kvarvarande vinst var 300 miljoner dollar.

Lösning:

Goodwill vid transaktionen = Betald ersättning (-) Verkligt värde på identifierbara övertagna nettotillgångar

  • = 800 miljoner dollar - 650 dollar
  • = $ 150 miljoner

Graden av justering som ska göras beräknas enligt följande:

Enhet A skulle registrera följande post som en del av nedjusterade redovisningsjusteringar:

Enhets A: s finansiella rapporter ser ut enligt följande:

Fördelar med Push Down Accounting

  • Push down-redovisning eliminerar bristande överensstämmelse mellan redovisade värden på det förvärvade företagets bokförda värde på tillgångar och skulder och förvärvarens register för konsolidering. Det eliminerar således justeringar i den utsträckningen vid tidpunkten för upprättandet av koncernredovisningen.
  • Svårigheten är att upprätthålla olika värden och bokföringsgrunderna i den förvärvade och förvärvarens böcker ökar när det finns flera förändringshändelser där flera förvärvare får kontroll vid olika tidsintervaller.

Nackdelar med Push Down Accounting

När det gäller ett förvärvat företag med ett betydande innehav utan bestämmande inflytande påverkas relevansen av de finansiella rapporterna som upprättats på grundval av pushdown-redovisning för användarna av finansiella rapporter.

Slutsats

  • ASU 2014-17 ger en förvärvad flexibilitet att välja att tillämpa för att trycka ned redovisningen i sina separata finansiella rapporter för varje förändring i kontrollhändelsen.
  • Möjligheten för det förvärvade koncernens konsoliderade dotterbolag att välja en push-down-redovisning föreskriver antagandet av en mer relevant redovisningsgrund.
  • Push down-redovisning möjliggör en mer konsekvent redovisningsbas mellan förvärvarens och den förvärvade boken, vilket underlättar konsolideringsprocessen i den mån.