Vad är bokföringsförhållanden?
Redovisningsförhållanden är de nyckeltal som indikerar företagets resultat genom att jämföra olika siffror från finansiella rapporter, jämföra resultat / resultat för företaget under den senaste perioden, anger förhållandet mellan två redovisningsposter där analyser av finansiella rapporter görs med hjälp av likviditet, solvens, aktivitet och lönsamhet.
Det finns fyra huvudtyper av bokföringsgrader -
- Kassalikviditeten
- Lönsamhetsförhållande
- Hävstångsförhållande
- Aktivitetsförhållanden
Låt oss diskutera var och en av dessa i detalj -
Typer av redovisningsförhållanden med formler
Det finns fyra typer av redovisningsförhållanden med formler
# 1 - Likviditetsförhållanden
Denna första typ av formel för redovisningsgrad används för att fastställa bolagets likviditetsposition. Den används för att bestämma företagets betalningsförmåga för dess kortfristiga skulder. En hög likviditetskvot indikerar att företagets likviditet är god. Likviditetsförhållandet på 2 eller fler är acceptabelt.
Nuvarande förhållandet
Aktuell kvot används för att jämföra omsättningstillgångarna med företagets kortfristiga skulder. Detta förhållande anger om företaget kan reglera sina kortfristiga skulder.
Aktuellt förhållande = omsättningstillgångar / kortfristiga skulderKortfristiga tillgångar inkluderar kontanter, lager, kundfordringar, andra omsättningstillgångar etc. Kortfristiga skulder inkluderar leverantörsskulder och andra kortfristiga skulder.
Exempel
ABC Corp. har följande tillgångar och skulder i sin balansräkning.
Omsättningstillgångar = kortfristigt kapital + gäldenärer + aktier + kontanter och bank = 10 000 $ + 95 000 $ + 50 000 $ + 15 000 $ = 170 000 $.
Kortfristiga skulder = Obligationer + Leverantörsskulder + Banköverträdelse = $ 50.000 + $ 40.000 + $ 40.000 = $ 130.000
Aktuellt förhållande = $ 170.000 / $ 130.000 = 1.3
Snabbt förhållande
Quick Ratio är detsamma som nuvarande förhållande, förutom att det endast tar hänsyn till snabba tillgångar som är lätta att avveckla. Det kallas också ett syratestförhållande
Snabbkvot = snabba tillgångar / kortfristiga skulderSnabbtillgångar exkluderar lager- och förutbetalda kostnader.
Kontantkvot
Cash Ratio beaktar endast de omsättningstillgångar som omedelbart är tillgängliga för likviditet. Kontantkvoten anses vara idealisk om den är 1 eller mer.
Kontantkvot = (Kontanter + omsättbara värdepapper) / Kortfristiga skulder# 2 - Lönsamhetsförhållanden
Denna typ av formler för redovisningsgrad indikerar företagets effektivitet när det gäller att generera vinster. Det anger företagets intjäningsförmåga i motsvarighet till sysselsatt kapital.
Bruttovinstkvot
Bruttovinstkvoten jämför bruttovinsten med företagets nettoomsättning. Den anger marginalen som företaget tjänat före dess driftskostnader. Det representeras som% av försäljningen. Ju högre bruttovinstkvoten är mer lönsam.
Bruttovinstkvot = (Bruttovinst / nettoomsättning från verksamheten) X 100Nettoomsättning från verksamheten = Nettoomsättning (dvs) Försäljning (-) Försäljning returnerar
Bruttovinst = nettoomsättning - kostnad för sålda varor
Kostnaden för sålda varor inkluderar råvaror, arbetskostnader och andra direkta kostnader
Exempel
Zinc Trading Corp. har en bruttoomsättning på $ 100.000, en försäljningsavkastning på $ 10.000 och kostnaden för sålda varor på $ 80.000.
Nettoomsättning = $ 100.000 - $ 10.000 = $ 90.000
Bruttovinst = $ 90.000 - $ 80.000 = $ 10.000
Bruttovinstkvot = 10 000 $ / 90 000 $ = 11,11%
Driftsförhållande
Driftskvoten uttrycker förhållandet mellan driftskostnader och nettoomsättning. Den används för att kontrollera verksamhetens effektivitet och dess lönsamhet.
Driftkvot = ((Kostnad för sålda varor + Rörelsekostnader) / Nettointäkter från verksamheten) X 100Driftskostnader inkluderar administrationskostnader, försäljnings- och distributionskostnader, lönekostnader etc.
Nettovinstkvot
Nettovinstkvoten visar den totala lönsamheten som är tillgänglig för ägarna eftersom den tar hänsyn till både de operativa och icke-operativa intäkterna och kostnaderna. Ju högre förhållande, desto mer avkastning för ägarna. Det är ett viktigt förhållande för investerare och finansiärer.
Nettovinstkvot = (Nettovinst efter skatt / Nettointäkter) X 100Avkastning på sysselsatt kapital (ROCE)
ROCE visar företagets effektivitet när det gäller att generera vinster jämfört med de medel som investeras i verksamheten. Den anger om medlen utnyttjas effektivt.
Avkastning på sysselsatt kapital = (Resultat före räntor och skatter / Sysselsatt kapital) X 100Exempel
R&M Inc. hade en PBIT på $ 10.000, en total tillgång på $ 1.000.000 och skulder på $ 600.000
Sysselsatt kapital = 1 000 000 $ - 600 000 $ = 400 000 $
Avkastning på sysselsatt kapital = 10 000 $ / 400 000 $ = 2,5%
Vinst per aktie
Resultat per aktie visar ett företags resultat med avseende på en aktie. Det är till hjälp för investerare att fatta beslut i samband med köp / försäljning av aktier eftersom det avgör avkastningen på investeringen. Det fungerar också som en indikator på utdelningsdeklaration eller bonusemissioner. Om EPS är hög kommer aktiekursen i företaget att vara hög.
Vinst per aktie = Vinst tillgängligt för aktieägarna / Vägt genomsnitt av utestående aktier# 3 - Hävstångsförhållanden
Dessa typer av redovisningsförhållanden är kända som solvensförhållanden. Det avgör företagets förmåga att betala för sina skulder. Investerare är intresserade av detta förhållande eftersom det hjälper till att veta hur lösningsmedel företaget är för att klara sina avgifter.
Skuldsättningsgrad
Den visar förhållandet mellan totala skulder och företagets totala kapital. Det är användbart att mäta företagets hävstång. En låg andel indikerar att företaget är ekonomiskt säkert; en hög andel indikerar att verksamheten är i fara eftersom den är mer beroende av skulder för sin verksamhet. Det är också känt som utväxlingsförhållandet. Förhållandet bör vara högst 2: 1.
Skuld till eget kapital = totala skulder / totalt kapitalExempel
INC Corp. har en total skuld på 10 000 USD och dess totala kapital är 7 000 USD.
Skuldsättningsgrad = $ 10.000 / $ 7.000 = 1,4: 1
Skuldkvoten
Skuldkvoten mäter skulderna i jämförelse med företagets tillgångar. Ett högt förhållande indikerar att företaget kan möta solvensproblem.
Skuldkvot = totala skulder / totala tillgångarProprietärt förhållande
Den visar förhållandet mellan totala tillgångar och aktieägarnas medel. Den anger hur mycket av aktieägarnas medel som investeras i tillgångarna.
Proprietary Ratio = Aktieägarfonder / TotaltillgångarRäntetäckningsgrad
Räntetäckningsgraden mäter företagets förmåga att uppfylla sin räntebetalningsskyldighet. En högre andel indikerar att företaget tjänar tillräckligt för att täcka sina räntekostnader.
Räntetäckningsgrad = Resultat före räntor och skatter / RäntekostnaderExempel
Duo Inc. har ett EBIT på 1 000 USD och har emitterat förlagslån till 10 000 USD @ 6%
Räntekostnad = $ 10.000 * 6% = $ 600
Räntetäckningsgrad = EBIT / Räntekostnad = $ 1000 / $ 600 = 1,7: 1
Så nuvarande EBIT kan täcka räntekostnaden i 1,7 gånger.
# 4 - Aktivitets- / effektivitetsförhållanden
Omsättningsgrad för rörelsekapital
Det fastställer förhållandet mellan försäljning och netto rörelsekapital. En högre andel indikerar att företagets medel används effektivt.
Omsättningsgrad för rörelsekapital = nettoomsättning / netto rörelsekapitalLageromsättning
Lageromsättningsförhållandet anger i vilken takt aktien omvandlas till försäljning. Det är användbart för ombeställning av lager och för att förstå konverteringscykeln.
Lageromsättningsgrad = Kostnad för sålda varor / Genomsnittligt lagerOmsättningsförhållande för tillgångar
Omsättningsförhållandet för tillgångar anger intäkterna i procent av investeringen. En hög andel indikerar att företagets tillgångar hanteras bättre och att det ger goda intäkter.
Omsättningsförhållande till tillgångar = nettoomsättning / tillgångarSkulderomsättningsgrad
Omsättningsgraden för gäldenärer anger hur effektivt kreditförsäljningsvärdet samlas in från gäldenärerna. Den visar förhållandet mellan kreditförsäljning och motsvarande fordringar.
Omsättningsgrad för gäldenärer = kreditförsäljning / genomsnittliga gäldenärerExempel
X Corp omsätter totalt $ 6000 under innevarande år, varav 20% är kontantförsäljning. I början är gäldenärerna $ 800 och vid slutet av året $ 1600.
Kreditförsäljning = 80% av den totala försäljningen = 6 000 $ * 80% = 4 800 $
Genomsnittliga gäldenärer = (800 $ + 1600 $) / 2 = 1200 $
Omsättningsgrad för kreditgivare = kreditförsäljning / genomsnittliga gäldenärer = $ 4800 / $ 1200 = 4 gånger
Slutsats
Bokföringsgraden är användbar vid analys av företagets resultat och ekonomiska ställning. Det fungerar som ett riktmärke och används för att jämföra mellan branscher och företag. De är mer än bara siffror eftersom de hjälper till att förstå företagets stabilitet. Det hjälper investerare i förhållande till värdering av aktier. För makronivåanalys kan förhållanden användas, men för att ha en korrekt förståelse för verksamheten måste en djupgående analys göras.
