Rörelsekapital avser det belopp som företaget kräver i syfte att finansiera den dagliga driften och ett exempel på vilket inkluderar rörelsekapitalet på 100 000 USD hos en tillverkare som beräknas genom att dra av kortfristiga skulder på 200 000 USD från omsättningstillgångarna på 300 000 USD.
De bästa exemplen på rörelsekapital
Med rörelsekapital avses de fonder som finns tillgängliga för företaget för att möta dess dagliga verksamhet. Det är en indikator på företagets kortsiktiga finansiella styrka och betyder förmågan att möta kortfristiga skulder och skulder som ska betalas inom ett år. Följande rörelsekapitalexempel ger en översikt över de vanligaste källorna till rörelsekapital.
- Spontan : Det hänvisar till fonderna som är lätt tillgängliga på marknaden
- Diverse fordringsägare
- Räkningar betalas
- Handelskrediter
- Noter betalas
- Kortvarig WC :
- Rabatter på räkningar
- Kontant kredit
- Bank OD
- Kommersiellt papper
- Inter företags lån och förskott
Varje exempel på arbetskapitalet nedan anger ämnet, relevanta skäl och ytterligare kommentarer efter behov.
Beräkningsexempel på rörelsekapital
Exempel nr 1
Antag att ABC Limited har omsättningstillgångar $ 5,00 000 och kortfristiga skulder på $ 300 000. Anläggningstillgångar är $ 1 000 000. Långfristig skuld är $ 1 000 000 och kortfristig skuld som ingår i den nuvarande skulden är 25 000 dollar. Beräkna företagets rörelsekapital och analysera detsamma.
Lösning:
Här är brutto rörelsekapital = företagets omsättningstillgångar = 5 000 000 $
Permanent rörelsekapital = Bolagets anläggningstillgångar = $ 10000
Beräkningen av nettorörelsekapitalet är som följer -
- NWC = omsättningstillgångar - kortfristiga skulder
- = $ 5,00,000 - $ 3,00,000
- = $ 2 000 000
Tillfällig WC kommer att vara -
- Tillfällig WC = NWC - PWC
- = $ 2,00,000 - $ 1,00,000
- = $ 10000
Analys:
I ovanstående exempel på rörelsekapital har ABC Limited ett starkt rörelsekapital för att tillgodose sina korta såväl som långsiktiga finansiella behov. Dock är företagets nuvarande förhållande något under branschgenomsnittet på 2, vilket företaget behöver förbättra i framtiden. Ytterligare tillfällig WC från ABC Ltd är också positiv, vilket är ett bra tecken.
Exempel 2
Antag att ABC Limited har omsättningstillgångar på 10 000 000 USD och kortfristiga skulder 15 000 000 USD. Beräkna företagets WC.
Lösning:
I det här fallet kommer bruttorörelsekapitalet att vara 10 000 000 dollar. Bolagets NWC skulle dock vara (- 5 000 000 $) eftersom kortfristiga skulder är mer än företagets kortfristiga tillgångar. ABC Limited lider av likviditetskris på grund av det negativa rörelsekapitalet i företaget, vilket kommer att hindra affärsverksamheten på lång sikt.
En sådan hög negativ WC är ett negativt tecken när det gäller kreditvärderingsinstituten, vilket skulle tvinga dem att nedgradera Rating ett steg om situationen inte förbättras i framtiden.
Exempel # 3
XYZ Limited har omsättningstillgångar på 2 000 000 USD och kortfristiga skulder 90 000 USD. Kundfordringar på $ 75 000 inkluderade i kortfristiga tillgångar deklareras som osäkra fordringar och ska skrivas av till resultat- och förlustkontot nästa år.
Lösning:
I det här fallet, även om nettorörelsekapitalet är positivt, det vill säga 110 000 dollar på papper, skulle detta i verkligheten inte vara den sanna bilden eftersom 75 000 dollar betraktas som dåliga och tvivelaktiga om återhämtning. I verklig mening måste nettorörelsekapitalet justeras med andelen kundfordringar för att räkna ut det reviderade nettorörelsekapitalet för XYZ Limited, eftersom detta kommer att påverka den högsta ledningens strategiska beslut.
Exempel # 4
PQR Limited har omsättningstillgångar på 2 00 000 USD och kortfristiga skulder 90 000 USD. Inventarier på 1 50 000 USD inkluderade i nuvarande tillgångar har blivit föråldrade eftersom varorna ligger i lager i mer än 6 månader. Marknadsvärdet av samma skulle vara $ 50.000.
Lösning:
I det här fallet skulle netto rörelsekapitalet för PQR Limited enligt balansräkningen vara $ 110.000 vilket är positivt för företaget, men eftersom marknadsvärdet på lager enligt exemplet ovan har minskat till $ 50.000 bör detta betraktas som det faktiska återvinningspriset för lager.
Därför skulle det reviderade netto rörelsekapitalet vara ($ 2,00,000 - $ 1,50,000 + $ 50,000) - $ 90,000 = $ 1,00,000. Företagsledningen måste sälja lager så tidigt som möjligt för att upprätthålla likviditeten.
Slutsats
Därför utgör den en viktig komponent för att analysera företagets finansiella ställning och jämföra den med kamrater. En stark rörelsekapitalcykel ger företaget kudden att utföra företagets affärsverksamhet smidigt. Ett negativt rörelsekapital sätter bolaget i en enorm stress eftersom bolaget inte har möjlighet att betala sina dagliga förpliktelser på grund av likviditetsfrågor.
- Vidare är det inte tillrådligt att låsa en stor mängd medel i rörelsekapitalcykeln eftersom det är en kostnad kopplad till den. Till exempel kommer en hög inventering att vara ett negativt tecken för företaget eftersom det finns en chans att inventeringen blir föråldrad. Så på papper kan företagets toalett se bra ut på kort sikt; Det kan dock ha en betydande inverkan om varulagret inte säljs och blir föråldrat.
- Därför bör företaget strategiskt planera kassaflödet och det minsta rörelsekapital som krävs för att driva affärsverksamheten smidigt så att det inte finns något högt belopp i kortfristiga tillgångar eller något ansvar underskattas eftersom detta kan öka / minska WC.
